平面公益广告创意案例

<随心_句子c><随心_句子c><随心_句子c><随心_句子c><随心_句子c>達(da)夢(meng)數(shu)據(ju)攜(xie)手(shou)中(zhong)軟(ruan)沖(chong)刺(ci)科(ke)創(chuang)板(ban)，但(dan)科研(yan)項(xiang)目(mu)與(yu)研發(fa)費(fei)用(yong)或(huo)難(nan)匹(pi)配(pei)

目前(qian)，武(wu)漢(han)达梦数据庫(ku)股(gu)份(fen)有(you)限(xian)公(gong)司(si)（以(yi)下(xia)簡(jian)稱(cheng)；达梦数据）正(zheng)在(zai)申(shen)請(qing)科创板IPO。我(wo)們(men)发現(xian)，補(bu)助(zhu)資(zi)金(jin)的(de)非(fei)經(jing)常(chang)性(xing)損(sun)益(yi)貢(gong)獻(xian)了(le)达梦数据2021年(nian)利(li)潤(run)大(da)幅(fu)增(zeng)長(chang)，但接(jie)收(shou)补助的重(zhong)大科研项目似(si)乎(hu)与公司的研发费用不(bu)匹配。另(ling)外(wai)，达梦数据与第(di)壹(yi)大客(ke)戶(hu)關(guan)於(yu)二(er)者(zhe)合(he)作(zuo)的說(shuo)法(fa)存(cun)在差(cha)異(yi)，采(cai)購(gou)数据的披(pi)露(lu)或也(ye)不準(zhun)確(que)。

來(lai)源(yuan)：攝(she)圖(tu)網(wang)

非经常性损益助盈(ying)利增长，研发费用中不見(jian)重大科研專(zhuan)项

达梦数据成(cheng)立(li)于2000年，無(wu)控(kong)股股東(dong)，實(shi)際(ji)控制(zhi)人(ren)為(wei)馮(feng)裕(yu)才(cai)。截(jie)至(zhi)本(ben)次(ci)发行(xing)前，上(shang)市(shi)公司中國(guo)软件(jian)（600536.SH）持(chi)有达梦数据25.2105%股權(quan)，为第一大股东，冯裕才直(zhi)接持有达梦数据10.1872%股权，持股比(bi)例(li)較(jiao)低(di)，但通(tong)過(guo)其(qi)控制的員(yuan)工(gong)持股平(ping)臺(tai)及(ji)与管(guan)理(li)層(ceng)建(jian)立一致(zhi)行動(dong)关系(xi)，合計(ji)控制达梦数据40.5527%表(biao)決(jue)权。公司主(zhu)要(yao)從(cong)事(shi)数据库管理系統(tong)软件的開(kai)发和(he)銷(xiao)售(shou)，包(bao)括(kuo)软件產(chan)品(pin)使(shi)用授(shou)权、数据及行業(ye)解(jie)决方(fang)案(an)、運(yun)維(wei)服(fu)務(wu)。招(zhao)股書(shu)顯(xian)示(shi)，2019年至2022年1-6月(yue)，达梦数据分(fen)別(bie)实现營(ying)业收入(ru)30161.93萬(wan)元(yuan)、45020.09万元、74300.01万元、24976.35万元，分别实现歸(gui)屬(shu)凈(jing)利润8936.12万元、14941.19万元、44350.82万元、8062.39万元。

据招股书披露，达梦数据是(shi)国內(nei)領(ling)先(xian)的数据库开发服务商(shang)，核(he)心(xin)團(tuan)隊(dui)擁(yong)有四(si)十(shi)余(yu)年的数据库领域(yu)研发经驗(yan)和技(ji)術(shu)積(ji)累(lei)，公司先後(hou)完(wan)成数十项国家(jia)級(ji)或省(sheng)部(bu)级科研开发项目並(bing)獲(huo)得(de)獎(jiang)项，報(bao)告(gao)期(qi)内，公司在中国国产数据库管理软件商中排(pai)名(ming)第一，市場(chang)占(zhan)有率(lv)約(yue)3.3%。而(er)且(qie)，达梦数据的毛(mao)利率不知(zhi)为何(he)也能(neng)跑(pao)贏(ying)同(tong)行业競(jing)爭(zheng)對(dui)手十幾(ji)個(ge)百(bai)分點(dian)。2019年至2022年1-6月，达梦数据软件产品使用授权业务的毛利率分别为99.68%、99.54%、99.68%、99.59%，而近(jin)期一家竞争对手同樣(yang)申请科创板上市，其基(ji)礎(chu)软件产品（主要为神(shen)通数据库）毛利率分别为81.55%、80.14%、79.76%、84.67%。

报告期内，达梦数据參(can)与承(cheng)擔(dan)了三(san)个国家级重大科研项目，其中最(zui)值(zhi)得关註(zhu)的是“集(ji)群(qun)平台项目”。据招股书披露，达梦数据是集群平台项目的牽(qian)頭(tou)單(dan)位(wei)，参与单位包括天(tian)津(jin)神舟(zhou)通用数据技术有限公司（以下简称：神州(zhou)通用）、天津麒(qi)麟(lin)信(xin)息(xi)技术有限公司、东方通（300379.SZ），项目研发期間(jian)为2019年1月至2020年12月，總(zong)預(yu)算(suan)19817.37万元，其中財(cai)政(zheng)预算11792.84万元。

申请文(wen)件显示，集群平台项目于2019年12月收到(dao)第一筆(bi)补助资金1169.78万元，2020年5月收到第二笔补助资金3463.50万元，2020年6月收到第三笔补助资金5194.09万元，2020年7月收到第一笔地(di)方配套(tao)资金584.88万元，2021年6月收到第二笔地方配套资金500万元，均(jun)计入遞(di)延(yan)收益，2021年项目通过验收后，相(xiang)关补助资金和配套资金合计11912.25万元轉(zhuan)入當(dang)年的其他(ta)收益。因(yin)此(ci)，达梦数据2021年度(du)净利润增长加(jia)快(kuai)，主要来自(zi)這(zhe)一非经常性损益。

不过，达梦数据的研发费用似乎与这个重大科研专项匹配不上。招股书披露的研发费用明(ming)細(xi)显示，集群平台项目并不在报告期内主要研发项目之(zhi)列(lie)，研发项目中最接近只(zhi)有“基础软件集群解决方案研发与验證(zheng)”，該(gai)项目整(zheng)體(ti)预算为6030.60万元，2019年至2021年研发费用分别为1055.41万元、3618.34万元、1181.32万元，累计发生(sheng)研发费用5855.07万元，但与集群平台项目的研发预算19817.37万元、补助金額(e)11792.84万元相差太(tai)大。

与达梦数据不同的是，另一家参与单位在公开资料(liao)中对集群平台项目在研发费用中有明确体现，报告期内累计研发投(tou)入13189.28万元。

第一大客户另有说法，采购数据披露或不准确

软件产品使用授权是达梦数据的第一大业务，采用渠(qu)道(dao)销售和直接销售兩(liang)種(zhong)模(mo)式(shi)，2019年至2022年1-6月，该业务收入占比分别为60.08%、76.01%、81.34%、86.44%。报告期内，中建信息（834082.NQ）始(shi)終(zhong)是达梦数据的第一大客户，也是达梦数据的唯(wei)一总经销商。2019年至2022年1-6月，达梦数据对中建信息的销售收入分别为5933.81万元、16453.07万元、22379.73万元、7157.24万元，占当期营业收入的比例分别为19.67%、36.55%、30.12%、28.66%。

据达梦数据披露，中建信息是国内领先的企(qi)业级ICT资源整合服务商，主要作为销售渠道与公司進(jin)行交(jiao)易(yi)，同時(shi)达梦数据也是中建信息唯一的数据库软件合作商，具(ju)体的合作模式为：中建信息从下遊(you)客户获得软件产品的明确需(xu)求(qiu)后，与达梦数据簽(qian)訂(ding)采购订单，达梦数据按(an)照(zhao)订单约定(ding)直接向(xiang)中建信息指(zhi)定的收貨(huo)人发货。

不过，达梦数据与中建信息的信息披露似乎還(hai)是存在差异。中建信息2020年年报显示，报告期内，企业级ICT软件业务收入占比提(ti)升(sheng)的主要原(yuan)因是公司2020年新(xin)增达梦数据库、綠(lv)盟(meng)科技等(deng)国产软件业务。既(ji)然(ran)是2020年新增业务，这是否(fou)意(yi)味(wei)著(zhe)中建信息2019年尚(shang)未(wei)开展(zhan)达梦数据库软件业务？那(na)麽(me)，达梦数据2019年对中建信息的销售收入5933.81万元从何而来？

报告期内，达梦数据董(dong)事楊(yang)春(chun)平兼(jian)任(ren)安(an)人股份（835963.NQ）董事，同时安人股份是第一大股东中国软件的聯(lian)营企业，因此安人股份是达梦数据的关联方。据招股书披露，2019年公司向安人股份销售软件产品，形(xing)成关联销售金额995.69万元，同时公司2019年委(wei)托(tuo)安人股份进行“湖(hu)北(bei)政法工程(cheng)”项目研发，产生委托研发金额176.30万元，除(chu)此之外与安人股份之间不存在其他关联交易。然而，安人股份2019年年报显示，达梦数据是其当期第四大客户，对應(ying)销售金额330.30万元，与达梦数据披露的委托研发采购金额176.30万元存在较大差异。

此外，达梦数据可(ke)能还存在采购数据的披露問(wen)題(ti)。聚(ju)鏈(lian)集团（430361.NQ）2021年年报显示，达梦数据的子(zi)公司北京(jing)达梦数据库技术有限公司是其第一大客户，对应销售金额147.23万元。而招股书显示，2021年达梦数据向第五(wu)大供(gong)应商采购金额只有45.28万元，但交易金额147.23万元的聚链集团不在达梦数据前五大供应商之列。返(fan)回(hui)搜(sou)狐(hu)，查(zha)看(kan)更(geng)多(duo)

責(ze)任編(bian)輯(ji)：