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5月(yue)26日(ri)，华澳國(guo)際(ji)信托有(you)限公(gong)司(si)（下(xia)稱(cheng)“华澳信托”）作(zuo)為(wei)被告(gao)的債(zhai)權(quan)轉(zhuan)讓(rang)合(he)同(tong)糾(jiu)紛(fen)案(an)將(jiang)在(zai)上(shang)海(hai)浦(pu)東(dong)區(qu)人(ren)民(min)法(fa)院(yuan)開(kai)庭(ting)審(shen)理(li)。

天(tian)眼(yan)查(zha)顯(xian)示(shi)，截(jie)至(zhi)5月24日，华澳信托作为被執(zhi)行(xing)人的未(wei)結(jie)案案件(jian)數(shu)量(liang)高达52宗(zong)。另(ling)據(ju)年(nian)報(bao)，至2022年末(mo)，华澳信托共(gong)有10起(qi)重大未決(jue)訴(su)訟(song)，诉讼標(biao)的總(zong)計(ji)超(chao)38億(yi)元(yuan)。

华澳信托成(cheng)立(li)於(yu)1992年，前(qian)身(shen)为昆(kun)明(ming)国际信托投(tou)资公司，2009年遷(qian)址(zhi)至上海，並(bing)更(geng)名(ming)为华澳国际信托有限公司，該(gai)公司實(shi)际控(kong)制人为重庆財(cai)信集(ji)團(tuan)。

壞(huai)賬(zhang)驚(jing)人，不良率飆(biao)至54.42%

2022年是(shi)信托行業(ye)艱(jian)難(nan)转型(xing)的關(guan)鍵(jian)壹(yi)年。隨(sui)著(zhu)(zhe)地产行业進(jin)入(ru)深(shen)度(du)調(tiao)整(zheng)，信托业面(mian)臨(lin)流(liu)動(dong)性(xing)風(feng)險(xian)及(ji)較(jiao)大的兌(dui)付(fu)壓(ya)力(li)。

中(zhong)国信托业協(xie)會(hui)数据显示，2022年，信托行业累(lei)计实現(xian)營(ying)业收(shou)入838.79亿元，同比(bi)下降(jiang)30.56%；实现利(li)潤(run)总額(e)362.43亿元，同比下降39.76%，行业持(chi)續(xu)面临經(jing)营压力。至2022年末，全(quan)行业的信托资产規(gui)模(mo)为21.14萬(wan)亿元，较2017年末的26.5万亿元下降了(le)20.23%。

其(qi)中，受(shou)房地产市(shi)場(chang)暴(bao)雷(lei)事(shi)件頻(pin)發(fa)的影(ying)響(xiang)，截至2022年末，行业投向(xiang)房地产領(ling)域(yu)的信托资金(jin)余(yu)额为1.22万亿元，同比下降30.52%。

在堅(jian)决守(shou)住(zhu)不发生系(xi)統(tong)性金融(rong)风险底(di)線(xian)的指(zhi)引(yin)下，2022年信托业回(hui)歸(gui)本(ben)源(yuan)，加(jia)強(qiang)风险管(guan)理和(he)防(fang)範(fan)處(chu)置(zhi)，持续去(qu)通(tong)道(dao)、清(qing)理非(fei)标资金池(chi)，压融资類(lei)信托，保(bao)障(zhang)行业長(chang)期(qi)穩(wen)定(ding)发展(zhan)。

不過(guo)，仍(reng)有個(ge)別(bie)信托公司风险持续暴露(lu)，特(te)别是民营信托公司。

作为一家(jia)总部(bu)位(wei)于上海、股(gu)东背(bei)景(jing)为民营房企(qi)的信托公司，华澳信托的表(biao)现引人关註(zhu)。

据年报，2022年华澳信托的营业收入为1.31亿元，同比減(jian)少(shao)84.17%；凈(jing)利润由(you)盈(ying)转虧(kui)，從(cong)2021年的3.26亿元降至-9.67亿元。

从公司主(zhu)要(yao)的收入來(lai)源来看(kan)，2022年华澳信托的手(shou)续费及傭(yong)金净收入僅(jin)为9961.1万元，同比下滑(hua)81.95%；投资收益(yi)为1113.26万元，同比下降95.77%。

至2022年末，华澳信托的信托资产为295.49亿元，同比下降34.47%。让人意(yi)想(xiang)不到(dao)的是，至2022年末，华澳信托的信托资产不良率居(ju)然(ran)高达54.42%。

年报显示，2022年末，按(an)信用(yong)风险五(wu)級(ji)分(fen)类，华澳信托的不良资产较期初(chu)增(zeng)加29.96亿元，不良率从期初的18.25%升(sheng)至54.42%，上升了36.17个百(bai)分點(dian)。

圖(tu)源：华澳信托2022年年报

與(yu)之(zhi)對(dui)比，2022年末，同处于上海的上海信托按五级分类的信托资产不良率仅为2.67%，遠(yuan)低(di)于华澳信托。

为何(he)华澳信托的不良率突(tu)然暴增？

時(shi)代(dai)周(zhou)报記(ji)者(zhe)发现，2022年华澳信托的信托资产主要集中于房地产行业，金额达120.16亿元，占(zhan)比为40.66%；其余信托资产依(yi)次(ci)分布(bu)于工(gong)商(shang)企业、基(ji)礎(chu)产业等(deng)。

中国信托业协会数据則(ze)显示，2022年末，信托行业投向房地产领域的信托资产余额为1.22万亿元，占比为8.14%。

由此(ci)可(ke)見(jian)，华澳信托投向房地产领域的资金占比远超行业水(shui)平(ping)，而(er)房地产行业的暴雷事件对华澳信托影响不小(xiao)。

“2022年公司在重点化(hua)解(jie)风险资产的同时，切(qie)实提(ti)升风险管控和主动管理能(neng)力，加强投资者接(jie)待(dai)安(an)撫(fu)工作”，华澳信托在年报中表示，“面对房地产暴雷引发的行业困(kun)境(jing)，公司積(ji)極(ji)應(ying)对，根(gen)据不同风险主體(ti)的具(ju)体特征(zheng)分别采(cai)取(qu)有針(zhen)对性的风险化解方(fang)式(shi)，包(bao)括(kuo)现金清收、诉讼保全、抵(di)押(ya)物(wu)处置、補(bu)充(chong)增信、资产转让、非标转标等”。

重大未决诉讼标的超38亿元

2020年之前，华澳信托在业內(nei)一直(zhi)以(yi)“小而美(mei)”著称。

然而，在2020年底，华澳信托因(yin)單(dan)一资金信托的通道业務(wu)在一樁(zhuang)经濟(ji)纠纷案件中被判(pan)承(cheng)擔(dan)20%的賠(pei)償(chang)責(ze)任(ren)，成为全国首(shou)例(li)信托因通道业务承担赔偿责任的案件，引发市场熱(re)議(yi)。

彼(bi)时，上海金融法院的判决書(shu)显示，信托存(cun)续期間(jian)，华澳信托在不負(fu)有盡(jin)職(zhi)调查之合同義(yi)务的情(qing)況(kuang)下，应委(wei)托人要求(qiu)向王(wang)某(mou)等人出(chu)具了《項(xiang)目(mu)风险排(pai)查报告》，从事後(hou)查实的结果(guo)看，《项目风险排查报告》内容(rong)明显虛(xu)假(jia)。

该通道判赔案件暴露出了华澳信托合规风控的短(duan)板(ban)。

2021年7月，滬(hu)銀(yin)保監(jian)罰(fa)决字(zi)〔2021〕109號(hao)处罚决定书显示，华澳信托因多(duo)项違(wei)法违规行为被原(yuan)银保监会上海监管局责令(ling)改(gai)正(zheng)，并处罚沒(mei)款(kuan)共计566万元。

图源：国家金融监督(du)管理总局官(guan)網(wang)

2022年5月，华澳信托還(hai)收到《上海银保监局辦(ban)公室(shi)关于华澳国际信托有限公司2021年度的监管意见》（沪银保监办发〔2022〕66号），原上海银保监局对华澳信托股权管理和公司治(zhi)理、固(gu)有业务风险、房地产业务风险、信托项目风险管理、内部管理等方面指出5类主要問(wen)題(ti)，并提出监管意见。

对此，华澳信托在2022年年报中称，“对于上述(shu)问题及监管意见，公司高度重視(shi)，及时报告股东、董(dong)事会和监事会，組(zu)織(zhi)公司管理層(ceng)和各(ge)部門(men)認(ren)真(zhen)學(xue)習(xi)，结合公司经营管理实际，积极研(yan)究(jiu)制訂(ding)整改方案，全面部署(shu)各项整改工作，明確(que)整改完(wan)成时间和责任部门，并持续跟(gen)蹤(zong)督促(cu)整改工作的落(luo)实情况，公司已(yi)按要求将整改计劃(hua)及整改进展报送(song)监管部门。”

同时，华澳信托还表示，“面对復(fu)雜(za)嚴(yan)峻(jun)的发展環(huan)境，结合公司实际和业务转型需(xu)求，公司坚持‘依法经营、合规展业’和‘风险为本’的基本方针不动搖(yao)”。

然而，华澳信托的煩(fan)惱(nao)并不止(zhi)于此。

近(jin)年，因信托计划逾(yu)期，华澳信托与多家房企对薄(bo)公堂(tang)。

2022年报显示，华澳信托合计有10起重大未决诉讼事项，诉讼标的累计高达38.05亿元，案由包括债权转让合同纠纷、金融借(jie)款合同纠纷等，被告不乏(fa)佳(jia)兆(zhao)业集团（深圳(zhen)）有限公司、寶(bao)能地产股份(fen)有限公司、上海世(shi)茂(mao)建(jian)設(she)有限公司等大型房企。

华澳信托也(ye)屢(lv)屡成为失(shi)信被执行人。时代周报记者查詢(xun)天眼查发现，截至5月24日，华澳信托因未按时履(lv)行法律(lv)义务而被法院强制执行的案件高达60宗，其中52宗尚(shang)未结案，8宗已结案。

天眼查还显示，截至5月24日，华澳信托被起诉的开庭公告高达425个。其中，5月26日，案号为（2023）沪0115民初41719号的债权转让合同纠纷案将开庭审理，华澳信托及大股东重庆财信集团、关聯(lian)方重庆财信房地产开发集团有限公司（下称“财信房地产”）均(jun)为被告。

值(zhi)得(de)一提的是，重庆财信集团持有的华澳信托大部分股权已遭(zao)司法凍(dong)结。

2022年年报显示，重庆财信集团持有华澳信托的股权共发生4筆(bi)股权冻结事项，对应股权出资额79885.7274万元，占重庆财信集团直接持股比例的63.92%，占华澳信托全部股权的31.95%。

时代周报记者查询天眼查发现，目前，上述4笔股权冻结事项仍处于冻结狀(zhuang)態(tai)。

重庆富豪卢生举大败退(tui)

公开信息(xi)显示，华澳信托有兩(liang)家股东，重庆财信集团直接持股49.99%，北(bei)京(jing)融达投资有限公司持股50.01%，而后者则是重庆财信集团的全资子(zi)公司。

換(huan)言(yan)之，华澳信托本質(zhi)上就(jiu)是重庆财信集团的全资信托公司，实际控制人是卢生举。

和金科(ke)股份（000656.SZ）的黃(huang)紅(hong)雲(yun)一樣(yang)，卢生举在上世紀(ji)90年代来到重庆，从房地产行业开啟(qi)了一番(fan)事业。2020年，卢生举进入胡(hu)润百富榜(bang)单，以69亿元财富排在第(di)864名。

官网显示，卢生举控制的重庆财信集团創(chuang)立于1992年，是一家相(xiang)关多元化产业及投资集团，注冊(ce)资本为21亿元，曾(zeng)獲(huo)得“中国民营企业500强”、“重庆市優(you)秀(xiu)民营企业”等称号。

据了解，重庆财信集团以重庆、北京、上海、深圳为核(he)心(xin)，輻(fu)射(she)成渝(yu)、长三(san)角(jiao)、珠(zhu)三角、津(jin)京冀(ji)和大灣(wan)区五大经济圈(quan)，構(gou)建了包括基础设施(shi)投资及運(yun)营、环保产业、地产开发、金融投资等多元业务版(ban)图。

图源：同花(hua)順(shun)iFind企业庫(ku)

其中，财信发展（000838.SZ）是重庆财信集团旗(qi)下唯(wei)一上市平臺(tai)，该公司于2018—2022年連(lian)续五年榮(rong)膺(ying)“中国房地产百强企业”称号。

在金融领域，除(chu)了华澳信托外(wai)，重庆财信集团还入股了恒(heng)大人壽(shou)、安誠(cheng)财险、渝農(nong)商行、重庆江(jiang)北恒豐(feng)村(cun)鎮(zhen)银行等企业。

然而，或(huo)由于多元化擴(kuo)張(zhang)步(bu)伐(fa)过大，近年来，卢生举的重庆财信集团在生意场上挫(cuo)折(zhe)不斷(duan)，并屡成失信被执行人。

5月18日，财信发展发布公告称，控股股东财信房地产（重庆财信集团全资子公司）所(suo)持股份被司法冻结，累计被冻结量占其所持公司股份数量比例达100%。

5月11日，据重庆市江北区人民法院发布的（2023）渝0105执6564号执行裁(cai)定，重庆财信集团强制执行标的为7878.544万元，案由是债权转让合同纠纷。

天眼查显示，重庆财信集团的被执行人信息合计14條(tiao)，被执行总金额高达60.65亿元。另外，因重庆财信集团“未按执行通知(zhi)书指定的期间履行生效(xiao)法律文(wen)书确定的給(gei)付义务”，该集团及法定代表人卢生举被依法限制高消费行为。

5月25日，时代周报记者致(zhi)電(dian)重庆财信集团询问相关情况，但(dan)电話(hua)無(wu)人接聽(ting)。返(fan)回搜(sou)狐(hu)，查看更多

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