b站信息流广告平台

<随心_句子c><随心_句子c><随心_句子c><随心_句子c><随心_句子c>巨(ju)豐(feng)訪(fang)談(tan)：成(cheng)交(jiao)額(e)連(lian)續(xu)破(po)萬(wan)億(yi) 後(hou)市(shi)行(xing)情(qing)將(jiang)如(ru)何(he)演(yan)繹(yi)？

編(bian)輯(ji)|w

來(lai)源(yuan)：巨丰投(tou)顧(gu)、好(hao)股(gu)票(piao)應(ying)用(yong)

本(ben)周(zhou)市場(chang)震(zhen)蕩(dang)運(yun)行，成交额连续數(shu)日(ri)超(chao)万亿元(yuan)，多(duo)題(ti)材(cai)受(shou)到(dao)資(zi)金(jin)的(de)青(qing)睞(lai)迎(ying)来上(shang)漲(zhang)。下(xia)周什(shen)麽(me)板(ban)塊(kuai)可(ke)以(yi)重(zhong)點(dian)跟(gen)進(jin)？芯(xin)片(pian)產(chan)業(ye)鏈(lian)目(mu)前(qian)可以布(bu)局(ju)哪(na)些(xie)標(biao)的？能(neng)源产业新(xin)壹(yi)輪(lun)布局機(ji)會(hui)是(shi)否(fou)来臨(lin)？針(zhen)對(dui)投资者(zhe)關(guan)心(xin)的眾(zhong)多問(wen)题，巨丰財(cai)經(jing)对巨丰投顾进行了(le)采(cai)访。

1、本周市场震荡运行，A股日成交额连续多日超万亿元，后续行情将如何演绎？下周什么板块可以重点跟进？

巨丰首(shou)席(xi)投顾張(zhang)翠(cui)霞(xia)：深(shen)滬(hu)兩(liang)市股指(zhi)在(zai)五(wu)部(bu)門(men)印(yin)發(fa)《2023年(nian)数字(zi)鄉(xiang)村(cun)发展(zhan)工(gong)作(zuo)要(yao)点》、《2023年能源工作指導(dao)意(yi)見(jian)》加(jia)快(kuai)攻(gong)关新型(xing)儲(chu)能关鍵(jian)技(ji)術(shu)和(he)綠(lv)氫(qing)制(zhi)储运用技术\加快風(feng)電(dian)和光(guang)伏(fu)技术叠(die)代(dai)研(yan)发\加強(qiang)戰(zhan)略(lve)性(xing)前瞻(zhan)性重大(da)科(ke)技攻关\引(yin)导大数據(ju)中(zhong)心等(deng)參(can)與(yu)电力(li)系(xi)統(tong)調(tiao)節(jie)\全(quan)力保(bao)障(zhang)能源供(gong)应持(chi)续穩(wen)定(ding)和價(jia)格(ge)合(he)理(li)可控(kong)、一季(ji)度(du)电動(dong)載(zai)人(ren)汽(qi)車(che)\鋰(li)电池(chi)\太(tai)陽(yang)能电池合計(ji)出(chu)口(kou)增(zeng)長(chang)66.9%，以及(ji)過(guo)半(ban)行业細(xi)分(fen)指数再(zai)現(xian)“普(pu)涨+急(ji)涨+大涨”影(ying)響(xiang)和共(gong)振(zhen)下，收(shou)出略有(you)放(fang)量(liang)的探(tan)底(di)回(hui)升(sheng)區(qu)間(jian)震荡線(xian)，明(ming)確(que)4月(yue)開(kai)门紅(hong)的多頭(tou)攻擊(ji)或(huo)有中繼(ji)调整(zheng)，但(dan)不(bu)会逆(ni)轉(zhuan)中期(qi)向(xiang)好上升趨(qu)勢(shi)。從(cong)多因(yin)子(zi)模(mo)型的共振條(tiao)件(jian)，預(yu)期核(he)心賽(sai)道(dao)的半导體(ti)、光刻(ke)机、氮(dan)化(hua)鎵(jia)、芯片、MCU芯片、IT設(she)備(bei)、ChatGPT、AIGC、新能源、氢能、储能、新能源汽车、黃(huang)金、稀(xi)土(tu)、消(xiao)費(fei)电子、旅(lv)遊(you)和酒(jiu)店(dian)餐(can)飲(yin)等板块，有望(wang)继续演绎較(jiao)好多头攻击行情。

2、日前高(gao)層(ceng)多次(ci)强调，要加快芯片研发制造(zao)等关键核心技术攻关，著(zhe)力稳定产业链供应链。对此(ci)有何解(jie)讀(du)？芯片产业链目前可以布局哪些标的？

巨丰投顾丁(ding)臻(zhen)宇(yu)：半导体板块走(zou)强，是数字中國(guo)，数字经濟(ji)主(zhu)线的延(yan)续。半导体产业链覆(fu)蓋(gai)芯片设计、晶(jing)圓(yuan)代工、封(feng)裝(zhuang)測(ce)試(shi)，以及半导体设备、材料(liao)、IP、EDA軟(ruan)件等，而(er)我(wo)国的短(duan)板主要是光刻机、光刻膠(jiao)、芯片设计与EDA软件等方(fang)向，建(jian)議(yi)重点关註(zhu)相(xiang)关領(ling)域(yu)的龍(long)头股。

3、白(bai)酒指数一度5连跌(die)，貴(gui)州(zhou)茅(mao)臺(tai)也(ye)跌破1700元关口，這(zhe)一板块是否调整到位(wei)？北(bei)向资金重倉(cang)贵州茅台的投资邏(luo)辑是什么？

巨丰投顾朱(zhu)華(hua)雷(lei)：白酒板块经过此轮调整，當(dang)前白酒板块整体估(gu)值(zhi)位於(yu)2017年以来的32%分位，整体估值吸(xi)引力有所(suo)提(ti)升，而前期白酒股调整在于一季度整体业績(ji)承(cheng)壓(ya)，隨(sui)着消费行业的整体回暖(nuan)，白酒市场也有望在第(di)二(er)季度迎来行业基(ji)本面(mian)的改(gai)善(shan)，因此，未(wei)来白酒板块仍(reng)具(ju)有业绩增长的彈(dan)性。贵州茅台獲(huo)北向资金增持，在于其(qi)较高的现金流(liu)帶(dai)来的长期投资带来的回報(bao)率(lv)。

4、央(yang)行行长易(yi)綱(gang)访美(mei)期间表(biao)示(shi)，中国经济正(zheng)在企(qi)稳回升，通(tong)脹(zhang)保持低(di)位，房(fang)地(di)产市场出现積(ji)極(ji)變(bian)化。针对房地产市场发生(sheng)积极变化，如何解读？是否還(hai)能配(pei)置(zhi)房地产股票？

巨丰投顾趙(zhao)玲(ling)：房地产行业在经歷(li)两年的下行之(zhi)后，地产銷(xiao)售(shou)额逐(zhu)漸(jian)改善，地产投资增速(su)由(you)持续下降(jiang)逐渐回弹，顯(xian)示出较好的积极变化。同(tong)時(shi)，居(ju)民(min)中长期信(xin)貸(dai)出现回暖，显示居民对于地产的信心也有所回溫(wen)。对于配置房地产股票，由于房地产行业已(yi)经经历了黄金发展期，目前處(chu)于存(cun)量稳定市场，且(qie)在房住(zhu)不炒(chao)的定调之下，房地产的投资屬(shu)性降温，资产配置价值对比(bi)来看(kan)，短期地产行业改善之下，地产或存在階(jie)段(duan)性修(xiu)復(fu)机会，但中长期来看，地产板块的收益(yi)率将低于消费与科技行业。

5、近(jin)期碳(tan)酸(suan)锂价格一直(zhi)在下降，价格底部在哪裏(li)？对储能行业有何影响？

巨丰投顾郭(guo)一鳴(ming)：今(jin)年2月，寧(ning)德(de)时代最(zui)近推(tui)出了一個(ge)“锂礦(kuang)返(fan)利(li)”计劃(hua)，此计划只(zhi)面向蔚(wei)来、理想(xiang)、极氪(ke)等多家(jia)重要客(ke)戶(hu)，核心条款(kuan)是：未来三(san)年，一部分动力电池的碳酸锂价格以20万元/噸(dun)結(jie)算(suan)。為(wei)此，市场認(ren)为，碳酸锂合理价格在20万元/吨左(zuo)右(you)，不过，如果(guo)供給(gei)继续增加，行业競(jing)爭(zheng)加劇(ju)，不排(pai)除(chu)价格仍有下降的空(kong)间。碳酸锂价格大跌，对于储能行业利好。今年一季度項(xiang)目不多，都(dou)在等待(dai)碳酸锂价格的下降，以及下降之后项目招(zhao)标或不斷(duan)升温，整体有利于提升储能下游毛(mao)利率。

快问快答(da)：

1、近日，国家能源局发布关于印发《2023年能源工作指导意见》的通知(zhi)，能源产业新一轮布局机会是否来临？哪些能源企业有机会？

巨丰首席投顾张翠霞：国家能源局印发《2023年能源工作指导意见》，鞏(gong)固(gu)拓(tuo)展战略性優(you)势产业，抓(zhua)好《“十(shi)四(si)五”能源领域科技創(chuang)新規(gui)划》組(zu)織(zhi)實(shi)施(shi)，加快风电、光伏技术迭代研发，抓好核电重大專(zhuan)项实施管(guan)理，推动储能、氢能规模化应用，重点建设山(shan)東(dong)半島(dao)、长三角(jiao)、閩(min)南(nan)、粵(yue)东、北部灣(wan)五大海(hai)上风电基地集(ji)群(qun)，明确“雙(shuang)碳”目标驅(qu)动下的行业未来值得(de)期待。中长期投资維(wei)度，建议投资者积极关注优势地位的光伏、新能源、海上风电、氢能、储能等板块，优選(xuan)“三低两高”行业龙头公(gong)司(si)逢(feng)低布局，应会有较好的溢(yi)价预期和空间。

2、最近，生豬(zhu)養(yang)殖(zhi)企业进入(ru)3月份(fen)经營(ying)数据的披(pi)露(lu)期，猪肉(rou)板块出现異(yi)动，业绩“预警(jing)”秒(miao)变“收入大增”，猪肉板块要反(fan)转了嗎(ma)？

巨丰首席投顾张翠霞：需(xu)求(qiu)端(duan)看，春(chun)节后至(zhi)五一假(jia)期前慣(guan)例(li)是猪肉消费淡(dan)季。截(jie)至2023年4月7日数据，全国生猪日屠(tu)宰(zai)量为19.49万头，環(huan)比增8.39%，同比增14.72%。凍(dong)品(pin)庫(ku)存仍在增加，部分库存水(shui)平(ping)已经升至高位，以及4月第一周的全国生猪出场价格14.78元/公斤(jin)，较3月29日下跌2.31%，意味(wei)着处于变革(ge)期的生猪市场，仍处于供大于求的尋(xun)底和磨(mo)底周期。从猪周期规律(lv)看，第二季度的消费情況(kuang)有可能成为生猪价格向上突(tu)破的一个转折(zhe)点，预期“供求关系改善带来的猪价逐步(bu)企稳反弹”或带动议价能力强、抗(kang)风險(xian)韌(ren)性高的头部猪企开啟(qi)“底部反弹”的多头攻击行情，並(bing)运行小(xiao)阳春行情。

3、据统计，与7年內(nei)低点相比，網(wang)絡(luo)游戲(xi)指数累(lei)计反弹94.55%，已经走出底部区间，最新指数创5年新高。該(gai)板块现在还能布局吗？

巨丰投顾丁臻宇：今年游戏板块走强，与AI的炒作有关，当前游戏板块估值较低，“游戏+AI”打(da)开估值空间。根(gen)据wind一致(zhi)预期，目前多数游戏公司23年PE在20X左右，“游戏+AI”或可通过对“降本增效(xiao)”，擴(kuo)大用户人群，从而扩大游戏收入，进一步提升游戏估值，打开游戏板块估值空间。对于该板块，短线急涨后不建议追(zhui)高。

4、近日披露的美聯(lian)储会议紀(ji)要显示，多位官(guan)員(yuan)下调利率峰(feng)值预期，预计年内经济衰(shuai)退(tui)。美国经济衰退将对全球(qiu)金融(rong)市场带来怎(zen)樣(yang)的影响？

巨丰投顾郭一鸣：美国经济如果陷(xian)入衰退，将导致美元貶(bian)值、全球需求下降，资本市场估值水平降低等现象(xiang)，对于全球金融市场将形(xing)成利空。不过美元如果结束(shu)加息(xi)周期，事(shi)態(tai)将有所好转。

5、意大利法(fa)国和西(xi)班(ban)牙(ya)对ChatGPT展开调查(zha)，ChatGPT风险点是什么？

巨丰投顾郭一鸣：风险点在于对于用户使(shi)用的数据持开放狀(zhuang)态，这样就(jiu)面临数据安(an)全和隱(yin)私(si)泄(xie)露的风险。

6、如何看待巴(ba)菲(fei)特(te)半年減(jian)持比亞(ya)迪(di)近一半仓位？

巨丰投顾丁臻宇：新能源汽车滲(shen)透(tou)率从5%增长到近30%，行业高增长的阶段即(ji)将结束，将面临增长速度放緩(huan)至中速，竞争加剧的行业阶段，减持一半仓位是较为成熟(shu)的做(zuo)法。

7、油(you)价下周一或迎今年最大涨幅(fu)，油价上涨的原(yuan)因是什么？

巨丰投顾赵玲：油价上涨，主要源于全球需求下降之后，歐(ou)佩(pei)克(ke)减产使得供给下滑(hua)，阶段性的供需不平衡(heng)导致油价波(bo)动。

8、国際(ji)金价13日涨至每(mei)盎(ang)司2055.3美元，创2020年8月6日以来最高价位，黄金板块是否还能继续買(mai)入？

巨丰投顾赵玲：国际金价走势与美元指数緊(jin)密(mi)相关，随着美联储加息节奏(zou)的放缓以及周期的结束，市场对寬(kuan)松(song)预期的增强，一定程(cheng)度上推升了黄金价格的反弹。未来，黄金板块能否持续仍取(qu)決(jue)于美国的貨(huo)幣(bi)政(zheng)策(ce)的转变进度。

9、五一假期临近，旅游板块出现回温，曲(qu)江(jiang)文(wen)旅出现五连板。对该股走势怎么看？

巨丰投顾赵玲：曲江文旅在持续熱(re)炒后，短期或出现降温，近期，旅游板块整体涨幅较大，而市场对旅游板块的炒作存在提前热炒预期，随着五一假期的临近，市场资金或迎来短期的分化，旅游板块存在降温的可能，而个股方面也将呈(cheng)现出分化和调整。

10、通过北向资金选股，应该看凈(jing)买入还是看增持或者重仓持股？

巨丰投顾朱华雷：北向资金無(wu)論(lun)是净买入还是增持或重仓，其选擇(ze)的标的代表的风格也不太趋同，有短线标的，也有中长线标的，且在一定程度也反应了市场的当前情緒(xu)，三者均(jun)可参考(kao)。

11、社(she)保基金一季度重仓股日前曝(pu)光，釋(shi)放出哪些信號(hao)？

巨丰投顾朱华雷：社保基金持股主要集中在醫(yi)藥(yao)生物(wu)、计算机行业，整体偏(pian)向成长方向。

12、蘋(ping)果稱(cheng)2025年起(qi)全面采用再生鈷(gu)和再生稀土，这一消息会带来怎样的影响？

巨丰投顾朱华雷：苹果将全面采用再生钴和再生稀土，这对于稀有金属来說(shuo)或有较大提振，畢(bi)竟(jing)目前苹果产品中超过三分之二的鋁(lv)、近四分之三的稀土、超过95%的鎢(wu)均来自(zi)100%再生材料。

執(zhi)筆(bi)投顾：

张翠霞执业證(zheng)書(shu)：A0680620080009

郭一鸣执业证书：A0680612120002

丁臻宇执业证书：A0680613040001

朱华雷执业证书：A0680613030001

赵玲执业证书：A0680615040001

免(mian)責(ze)聲(sheng)明：以上内容(rong)僅(jin)供参考，不構(gou)成具体操(cao)作建议，据此操作盈(ying)虧(kui)自負(fu)、风险自擔(dan)返回搜(sou)狐(hu)，查看更(geng)多

责任(ren)编辑：