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chizhuxingyougouyu，jinzainin“zhangkong”zhizhong；shouchongfuli：hongseyingxiongzhaoyunjuchizhirenyouzicikexiagouyujinbihenduoneirongdoushimianfeitigongde，rangsuoyouyonghudounengyongdehao。feichanghao。benditongchengjiaoyou：yudaowanmeideTA；xiangbuxiangkanyixiaxianghusuoshudedizhi，jiqijianjubuwei，jinguanjianjumanchang，keshixinhenaijin。【焦(jiao)點(dian)復(fu)盤(pan)】創(chuang)業(ye)板(ban)指(zhi)放(fang)量(liang)跌(die)近(jin)1%，兩(liang)市(shi)上(shang)漲(zhang)個(ge)股(gu)不(bu)足(zu)千(qian)家(jia)，浪(lang)潮(chao)信(xin)息(xi)等(deng)多(duo)只(zhi)AI人(ren)氣(qi)股跌停(ting)

財(cai)聯(lian)社(she)7月(yue)12日(ri)訊(xun)，今(jin)日31股涨停，14股炸(zha)板，封(feng)板率(lv)為(wei)69%，大(da)連(lian)熱(re)電(dian)6连板，京(jing)能(neng)热力(li)4连板，萬(wan)安(an)科(ke)技(ji)3连板，山(shan)東(dong)威(wei)達(da)、睿(rui)能科技、奇(qi)精(jing)機(ji)械(xie)、淩(ling)雲(yun)股份(fen)2连板，眾(zhong)泰(tai)汽(qi)車(che)8天(tian)5板，福(fu)达科技7天4板，長(chang)青(qing)集(ji)團(tuan)4天3板，万控(kong)智(zhi)造(zao)、神(shen)通(tong)科技3天2板，未(wei)來(lai)电器(qi)、祥(xiang)明(ming)智能、博(bo)俊(jun)科技、中(zhong)英(ying)科技 20CM首(shou)板。盘面(mian)上，收(shou)涨个股875只，收跌个股4048只；板塊(kuai)方(fang)面，氟(fu)化(hua)工(gong)、農(nong)业、充(chong)电樁(zhuang)、电力等板块涨幅(fu)居(ju)前(qian)，CPO、算(suan)力租(zu)賃(lin)、ChatGPT、云遊(you)戲(xi)等板块跌幅居前。

首创證(zheng)券(quan)指出(chu)，隨(sui)著(zhe)7月步(bu)入(ru)中報(bao)披(pi)露(lu)期(qi)，汽车、有(you)色(se)、交(jiao)運(yun)等板块业績(ji)預(yu)告(gao)普(pu)遍(bian)好(hao)於(yu)市場(chang)预期，帶(dai)動(dong)市场重(zhong)新(xin)審(shen)視(shi)經(jing)濟(ji)复蘇(su)相(xiang)關(guan)行(xing)业的(de)基(ji)本(ben)面狀(zhuang)態(tai)，本周(zhou)上游周期板块涨幅居前，同(tong)時(shi)，疊(die)加(jia)近期商(shang)品(pin)市场諸(zhu)如(ru)原(yuan)油(you)、玉(yu)米(mi)、小(xiao)麥(mai)、尿(niao)素(su)、錫(xi)等也(ye)開(kai)始(shi)呈(cheng)現(xian)向(xiang)上修(xiu)复态勢(shi)，上游周期行业的估(gu)值(zhi)修复有望(wang)延(yan)續(xu)，根(gen)據(ju)對(dui)以(yi)往(wang)PPI同比(bi)增(zeng)速(su)觸(chu)底(di)之(zhi)後(hou)的行业走(zou)势复盘，有色金(jin)屬(shu)行业的彈(dan)性(xing)往往最(zui)大。

市场層(ceng)面，随着近期高(gao)位(wei)題(ti)材(cai)股集體(ti)下(xia)挫(cuo)，全(quan)市场行业大盘股PE估值中位數(shu)回(hui)落(luo)至(zhi)20.9倍(bei)左(zuo)右(you)，所(suo)處(chu)歷(li)史(shi)分(fen)位数不足25%，短(duan)線(xian)情(qing)緒(xu)指標(biao)也已(yi)下跌至低(di)迷(mi)區(qu)間(jian)，以上均(jun)指向市场進(jin)壹(yi)步下行的空(kong)间有限(xian)。配(pei)置(zhi)思(si)路(lu)上，短期在(zai)市场持(chi)续弱(ruo)势整(zheng)理(li)的背(bei)景(jing)下，資(zi)金選(xuan)擇(ze)流(liu)入农业、电力等防(fang)禦(yu)性板块进行避(bi)險(xian)，其(qi)中相对于电力板块，农业方向可(ke)能兼(jian)具(ju)下半(ban)年(nian)景气度(du)回升(sheng)的邏(luo)輯(ji)，考(kao)慮(lv)到(dao)下周经济数据陸(lu)续披露之后，市场对经济复苏方向的認(ren)知(zhi)可能會(hui)再(zai)度發(fa)生(sheng)變(bian)化，可以重点把(ba)思路轉(zhuan)向经历长时间整理后安全邊(bian)際(ji)較(jiao)高的板块，如电子(zi)、有色、軍(jun)工等板块基本面出现明顯(xian)改(gai)善(shan)的細(xi)分行业。

市场概(gai)述(shu)

指标显示(shi)，市场短线情绪以低迷区附(fu)近开盘后，汽车產(chan)业鏈(lian)反(fan)复活(huo)躍(yue)带动多只连板股晉(jin)級(ji)，带动短线情绪震(zhen)蕩(dang)回升，但(dan)AI方向集体低迷打(da)壓(ya)市场人气，短线情绪盘中多次(ci)沖(chong)高未果(guo)，尾(wei)盘受(shou)到股指拖(tuo)累(lei)再度展(zhan)开探(tan)底行情並(bing)再度报收于低迷区附近。

个股方面，并購(gou)重組(zu)概念(nian)大连热电6连板，电力板块京能热力4连板，智能駕(jia)駛(shi)板块万安科技3连板，汽车产业链山东威达、奇精机械、凌云股份和(he)存(cun)儲(chu)芯(xin)片(pian)股睿能科技2连板。此(ci)前4连板的瑞(rui)瑪(ma)精密(mi)和3连板的苏常(chang)柴(chai)A均晋级失(shi)敗(bai)，反映(ying)活跃资金对连板高标股接(jie)力意(yi)願(yuan)相对有限，而(er)对一些(xie)人气板块內(nei)的低身(shen)位涨停股接力意愿不減(jian)。

指数方面，三(san)大指数集体低开，智能驾驶为首的汽车产业链早(zao)盘繼(ji)续活跃，智能电網(wang)、光(guang)伏(fu)等新能源(yuan)賽(sai)道(dao)一度走強(qiang)，加上大金融(rong)板块護(hu)盘一度推(tui)动股指短暫(zan)回升。但算力为首的AI概念全天低迷，午(wu)后进一步擴(kuo)大跌势并拖累智能驾驶板块震荡回落，尾盘股指进一步扩大跌势，科创50指数大跌1.64%。滬(hu)深(shen)两市今日成(cheng)交額(e)9119億(yi)，较上个交易(yi)日放量1382亿。截(jie)至收盘，沪指跌0.78%，深成指跌0.99%，创业板指跌0.9%。

北(bei)向资金，今日合(he)計(ji)凈(jing)買(mai)入4.95亿元(yuan)，其中沪股通净賣(mai)出2.67亿元，深股通净买入7.62亿元。

焦点板块及(ji)个股

汽车产业链延续近期高人气，毫(hao)米波(bo)雷(lei)达为首的智能驾驶方向領(ling)涨，众泰汽车8天5板，万安科技3连板，山东威达、奇精机械2连板，神通科技3天2板，博俊科技、光洋(yang)股份、協(xie)和电子、西(xi)儀(yi)股份等多股盘中涨停。近期，國(guo)际标準(zhun)化组織(zhi)道路车輛(liang)委(wei)員(yuan)会电气、电子部(bu)件(jian)及通用(yong)系(xi)統(tong)分技術(shu)委员会 (ISO/TC22/SC32)2023年度会議(yi)上，由(you)中国牽(qian)頭(tou)/联合牵头提(ti)出的3項(xiang)汽车雷达PWI项目(mu)獲(huo)得(de)重大进展。

高工智能汽车的前裝(zhuang)定(ding)点監(jian)測(ce)数据显示，目前上汽、比亞(ya)迪(di)、理想(xiang)、吉(ji)利(li)、紅(hong)旗(qi)、长安等多个品牌(pai)已经定点或(huo)上车4D成像(xiang)毫米波雷达。4D成像毫米波雷达有望將(jiang)成为純(chun)视覺(jiao)與(yu)激(ji)光雷达高階(jie)配置中间的高性價(jia)比可选方案(an)之一。申(shen)万宏(hong)源预计，行泊(bo)一体5V5R方案占(zhan)比提升+ADAS滲(shen)透(tou)率提升将带动中国乘(cheng)用车毫米波雷达市场規(gui)模(mo)從(cong)2021年的52亿元升至2025年的204亿元。

电气設(she)備(bei)股今日表(biao)现不俗(su)，智能电网、充电桩方向领涨，万控智造3天2板，未来电器、三变科技、祥明智能、江(jiang)苏華(hua)辰(chen)涨停，英可瑞、思源电气、金冠(guan)股份涨超(chao)5%。中央(yang)全面深化改革(ge)委员会第(di)二(er)次会议提出要(yao)科學(xue)合理设计新型(xing)电力系统建(jian)设路徑(jing)，推动加强电力技术创新、市场机制(zhi)创新商业模式(shi)创新，做(zuo)好电力基本公(gong)共(gong)服(fu)務(wu)供(gong)給(gei)。

廣(guang)发证券表示，电力市场发展催(cui)生了(le)抽(chou)蓄(xu)、储能、虛(xu)擬(ni)电廠(chang)、負(fu)荷(he)聚(ju)合商等新的市场主(zhu)体，新能源跨(kua)领域(yu)融合、负荷聚合服务、綜(zong)合能源服务等貼(tie)終(zhong)端(duan)用戶(hu)的新业态新模式不斷(duan)湧(yong)现，电网側(ce)、电源侧用户侧及储能侧各(ge)環(huan)節(jie)均迎(ying)来发展机遇(yu)。

此前连续两日回調(tiao)的电力板块午后展开修复行情，京能热力4连板，长青集团4天3板，晋控电力、涪(fu)陵(ling)电力、杭(hang)州(zhou)热电涨超5%。7月份以来，华南(nan)、华东等省(sheng)区最高负荷屢(lv)创新高，部分地(di)区电力供需(xu)形(xing)势嚴(yan)峻(jun)，寧(ning)夏(xia)、江苏、浙(zhe)江等5家子分公司(si)日发电量已连续多日突(tu)破(po)2亿千瓦(wa)时，16家子分公司日发电量突破1亿千瓦时，有力保(bao)障(zhang)了区域经济社会发展和民(min)生用电需求(qiu)，有效(xiao)支(zhi)撐(cheng)电网安全穩(wen)定运行。

興(xing)业证券指出，新型电力体系建设背景下，火(huo)电资产的成长性与盈(ying)利稳定性均被(bei)低估，其长期价值、特(te)別(bie)是(shi)调峰(feng)价值正(zheng)在逐(zhu)漸(jian)显现。本輪(lun)火电资产得到市场认可主要因(yin)其困(kun)境(jing)反转，但站(zhan)在更(geng)长期的角(jiao)度来看(kan)，新型电力体系建设下火电稳定+合理的回报正在成为可能，估值錨(mao)逐渐凸(tu)显。

光伏、储能等新能源赛道继续逆(ni)势活跃，叠加中报预增的亿晶(jing)光电涨停，錦(jin)富(fu)技术涨超10%，珈(jia)偉(wei)新能、邁(mai)为股份、隆(long)基綠(lv)能、禾(he)迈股份涨超4%。隆基绿能今日上涨同时再度创出年内天量，阶段(duan)性底部雛(chu)形已现，近期無(wu)論(lun)是光伏制氫(qing)還(hai)是工商业储能等基本面因素利好不断，矽(gui)料(liao)价格(ge)見(jian)底逐步反饋(kui)至硅片环节，可见行业基本面同樣(yang)也出现见底的積(ji)極(ji)因素，HJT、鈣(gai)鈦(tai)礦(kuang)相关设备以及储能等有望放量的环节或有望率先(xian)获得市场追(zhui)捧(peng)。

兴业证券认为，當(dang)前，P型向N型切(qie)換(huan)已成为光伏行业变革趨(qu)势，预计2024年在N型产能放量情況(kuang)下，行业新进入者(zhe)与老(lao)牌厂商在行业变革中的技术叠(die)代(dai)能力都(dou)将受到考驗(yan)。除(chu)了技术变革以外(wai)，堅(jian)定看好光伏行业需求向好的成长逻辑，看好2023年行业装机需求放量。在产业链价格博弈(yi)较为劇(ju)烈(lie)的情况下，头部一体化企(qi)业的技术優(you)势、供應(ying)链优势以及渠(qu)道优势将更加突出，技术变革叠加成本波动压力下，單(dan)一化组件小厂将加速出清(qing)，有利于行业集中度进一步提高，头部厂商或将受益(yi)。

综合来看，中报净利潤(run)大幅预减超六(liu)成的AI服务器龍(long)头浪潮信息今日放量跌停，引(yin)发算力为首的AI方向出现加速探底行情，对市场人气殺(sha)傷(shang)巨(ju)大，后期在中报业绩负面预期下，AI板块特别是应用和数据方向或仍(reng)将承(cheng)压。近期市场再度陷(xian)入上涨縮(suo)量，下跌放量节奏(zou)，印(yin)证目前市场仍以存量资金为主。汽车产业链作(zuo)为近期人气主线，在连续大涨后今日如期走出分歧(qi)，在短期消(xiao)化获利盘后有望再度获得资金回流，关註(zhu)具备强逻辑的低估值品種(zhong)補(bu)涨机会，车联网、毫米波雷达等智能驾驶细分仍具关注价值。另(ling)外存储芯片板块近期同样逆大盘创出阶段新高，在半導(dao)体产业链中表现相对獨(du)立(li)，不過(guo)行业的底部確(que)认仍需等待(dai)一些龙头公司的业绩预告落地。

今日涨停分析(xi)圖(tu)：

来源：财联社 金皓(hao)明返(fan)回搜(sou)狐(hu)，查(zha)看更多

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